Суттєвий недолік — це недолік контролю або комбінація недоліків контролю, який негативно впливає на здатність суб’єкта господарювання ініціювати, дозволяти, записувати, обробляти або звітувати про фінансові дані надійно відповідно до загальноприйнятих принципів бухгалтерського обліку (GAAP), таким чином, що існує більше ніж пульт…
Недоліки контролю є менш серйозними, ніж значні недоліки. Суттєві недоліки. Суттєвий недолік — це недолік або сукупність недоліків внутрішнього контролю, який є менш серйозним, ніж суттєва слабкість, але достатньо важливим, щоб заслуговувати на увагу осіб, відповідальних за корпоративне управління.
Істотним недоліком є менш серйозна, ніж суттєва слабкість, оскільки вона навряд чи матиме суттєвий вплив на фінансову звітність, але це «достатньо важливо, щоб заслуговувати на увагу тих, хто відповідає за нагляд за фінансовою звітністю компанії», згідно з PCAOB.
(б) Істотний недолік внутрішнього контролю – недолік або сукупність недоліків внутрішнього контролю, який, на професійне судження аудитора, є достатньо важливим, щоб заслуговувати на увагу осіб, відповідальних за корпоративне управління.
Дефіцит контролю є менш серйозним, ніж значний дефіцит. Недолік дизайну. Елемент керування, необхідний для досягнення цілі контролю, відсутній, або існуючий засіб керування не розроблено належним чином, тому, навіть якщо засіб керування функціонуватиме, як передбачено, ціль контролю не буде досягнута. Дефіцит операції.
Під час аудиту Закону Сарбейнса-Окслі (SOX) часто трапляються недоліки контролю. Однак обсяг і поширеність недоліків може посилити серйозність від простого недоліку контролю до значного недоліку (SD) або, у гіршому випадку, до матеріальної слабкості (MW).